兴业投资:美联储决议提振美元 英国示弱英镑飙涨

2020/9/18 6:45:47 兴业投资

基本面

美元指数在让人出乎意料的美联储利率决议后巨震,最终强势走高,短线有进一步上行的倾向。不过,非美货币中,仅美元的最大对手货币欧元受美元走强打压,破位下行,有进一步走低的倾向。瑞郎追随欧元走低,但仍处于高位整理格局中。日元持续走强,因市场对日本政坛不确定性的担忧推升日元。英镑一度飙涨逾130点,但美元走强限制了涨幅,因传言称英国在与欧盟的谈判中立场放软。

美联储如期宣布将联邦基金利率目标区间维持在0%-0.25%不变,但令人意外的是,有2位委员对决议表示反对,为2019年10月30日会议以来首次出现超过一位决策者持异议,显示美联储最新的举措“平均通胀制”并未得到所有委员的认可,被视为不及预期鸽派。同时,会后声明暗示,在实现充分就业和通胀率达到2%这两个目标之前都会维持利率在近零水平不变。

美联储在经济预测中上调了对2020年的GDP预期,从6月时的-6.5%上调至-3.7%,失业率预期中值从9.3%下调至7.6%,PCE通胀预期中值从0.8%上调至1.2%。利率点阵图则显示,美联储将维持利率在当前水平直至2023年年底,其中仅1名委员支持在2022年加息,6月时为2人,但4名委员预计2023年加息。美联储主席鲍威尔在会后新闻发布会上也肯定了近期的经济复苏,称美国经济的复苏速度比预想的更快,但表示美国劳动力市场显然远未实现充分就业,可能需要联邦政府实施更多的财政支持。

美联储此次利率决议,整体基调是鸽派,但却没有超于市场预期的鸽,甚至比预期要鹰一些,这使得市场在美联储利率决议后剧烈震荡,但最终美元上行,表明市场认为美联储给出的政策细节并不充分。不过,白宫暗示愿意增加刺激方案规模,期望在未来一周至10天之内达成刺激协议,仍需要警惕驴象两党打破长达数月的僵持给美元带来的负面影响。

英国首相府发布一份声明称,将在实施《内部市场法案》方面作出部分妥协,以争取在二读时对法案投出弃权和反对票的数十名保守党议员的支持。9月9日英国提出的《内部市场法案》不仅遭到欧盟方面的强烈不满,英国首相约翰逊所属的保守党也对此进行猛烈的抨击。有传言称,英国政府将在捕鱼权问题上向欧盟做出让步。英镑在相关消息的推动下走高,但美元走强限制了英镑涨幅。

今日英央行将公布利率决议,市场预计英央行此次会议将按兵不动,但将在年底前再度扩大资产购买计划,而且,如果英国与欧盟未能就贸易协议达成一致,英央行将可能降息至零以下。在英欧谈判仍存在不确定性,且英央行更多宽松预期犹存的背景下,应当对英镑多头保持警惕。

此外,亚市午盘日央行将召开利率决议,预计日央行将维持当前宽松政策不变,日央行行长黑田东彦可能在会后的新闻发布会上重申,决心与日本政府携手合作,但料日央行的行动空间有限。当前日元更多是受到安倍辞职后日本政坛可能再度不稳的担忧刺激走高。

技术面

欧元/美元

日图跌破50日均线,下一支持关注前低1.1755。4小时图震荡下行,短期均线倾向走低,或提供打压。小时图跌破1.1800,维持在该档下方将有望持续下行。日内建议1.1800下方维持做空,下破1.1755跟进。

支撑位:1.17551.17001.1650

阻力位:1.18001.18301.1880

英镑/美元

日图在100日均线上方企稳后连续三天走高,但均带上影线,在前高1.3030下方警惕回调。4小时图短线反弹走势维持完好,但逼近前高。小时图短线上行测试MA200有遇阻信号,关注1.2910支持。日内建议谨慎操作,激进者在1.2960下方轻仓做空。

支撑位:1.29101.28751.2810

阻力位:1.29601.30001.3030

美元/日元

日图连续三日走低逼近前期支持104.65一线,短线警惕修正。4小时图在104.80一线企稳短线有反弹需求。小时图低位反弹,关注能否突破105.10。日内建议谨慎操作,激进者寻求104.80上方轻仓做多。

支撑位:104.80104.60104.20

阻力位:105.10105.40105.55

黄金

日图多空拉锯,仍守稳50日均线。4小时图再度在1973附近受阻,但回调力度有限。小时图再次上行测试1972附近破败,警惕短线形成双顶。日内建议谨慎操作,略倾向1973下方做空,下破1950跟进。

支撑位:195019361920

阻力位:197319922000

白银

日图围绕20日均线多空拉锯,随机指标受下降趋势线打压。4小时图仍持稳MA200上方,需要有效下破该线才能打开进一步下行空间。小时图上行缺乏动能在27.45下方受阻,但回调力度不强。日内建议谨慎操作,略倾向在27.40下方做空,下破26.85跟进。

支撑位:26.8526.5525.80

阻力位:27.4027.6027.90